招商銀行季劍平：現金管理是企業經營管理最首要需求

2009年11月21日 15:37
來源：鳳凰網財經

人參與條評論

圖文：招商銀行現金管理部副總經理季劍平

招商銀行現金管理部副總經理季劍平（來源：鳳凰網財經）

鳳凰網財經訊第四屆21世紀亞洲金融年會在北京舉行，鳳凰網財經進行了全程的報道，以下是招商銀行現金管理部副總經理季劍平的演講實錄：

季劍平：各位來賓，下午好！金融危機對中國經濟的發展模式和這種復蘇的能力提出了嚴峻的考驗，那么在這個過程中企業經營充滿著風險和不確定性，同時也蘊含著巨大機遇，同時也面臨著巨大變革和發展。

那么金融危機對中國金融市場現金管理產生重大的影響，這些影響主要體現在以下幾個方面，第一個就是企業對于加強和提升現金管理的深刻認知，金融危機使得眾多金融危機以及經濟實體倒閉，大家將雷曼兄弟破產各倒閉原因歸結為現金鏈斷裂的同時，要應對突發性的災難和系統風險，現金管理是很重要的。隨之而來是企業帶來動蕩風險和挑戰，提升現金管理管理職能在整個企業經營管理地位和認識，已經提升到前所未有的高度。

那么隨著眾多跨國公司進入中國，以及中國企業實施走出去的戰略，中國市場的這種現金管理的實踐和文化的交流和融合，已經進入了一個新的發展階段。中國本土公司和跨國公司在華企業的資金管理職能間已經有了緊密的相關性和趨同性。現金流動性管理，外匯交易，現金預測，財務供應鏈管理成為中國市場現金管理共同關注的焦點，中國現金管理實踐已經具有了全球視角，并且在精細化管理方面向全球標準看齊備。

第二個方面企業更加傾向中資銀行的創新，大家知道企業兼備安全性，流動性，收益性三方面的要求。服務質量是在企業決定銀行關系時最重要的因素，其次是信貸額度，銀行關系有時候比產品更為突出，安全性已經作為企業在決定運營資金管理政策時唯一的決定性的因素，因為隨時獲取現金對于企業財務管理者說一個最高的要求，尤其是在低利率市場環境下可能會產生持有成本的前提下，追求現金收益率固然誘人，但是必然會降低安全性。

那么基于安全性的考慮，我們發覺越來越多的企業傾向于選擇中資銀行開展現金管理合作和創新。中資銀行在本土文化和機構網點方面有著明顯的優勢，另外在業務管理技術手段和系統支持，產品創新和服務質量等方面，這些年大家看到的是有了非常顯著的進步。

第三個方面就是人民幣國際化和資本項目可兌換的措施，國內商業銀行的現金管理業務經過這么年的發展，實際上在境內本幣管理方面，尤其是在流動性管理，收付款管理，收益報告，產品服務日益成熟和完善。為了抵御金融危機，促進國際多邊貿易投資便利化，中國政府在2008年以來也和多國政府簽訂了貨幣互換協議，從這個角度來說人民幣國際化進程加快，人民幣和資產兌換的趨勢成必然，這種進程和趨勢必將催生未來企業境內外人民幣集中管理的潛在需求，以及商業銀行相關方面的產品創新。

第四個方面就是國家外匯管制變革和發展。我國目前基本政策框架是一個外匯管制的政策框架，在企業外匯資金集中管理需求提升和變化的環境下，實際上我們看到的是企業需求政策法規，銀行產品在需求不斷對外匯管制制度，結算制度和稅收制度提出挑戰的情況下，三者是在良性互動中得到不斷變革和發展，一系列外匯管理新政策新措施，從2004年104號文，浦東九項措施，到境外機構投資和放款外匯管理規定，在到境外外匯帳戶管理規定，以及最新外管局發布境內企業成員單位資金運營管理規定等，都進一步降低了企業境內資金準入門檻，也放寬境內企業投資放款外匯資金的來源。

那么從這個角度來說，實際上對于企業境內外匯資金集中管理和調撥，外匯資金的跨境流動，非貿易向下運動，以及規避風險等方面，實際上提供企業更廣闊的運作空間，并且具有了更加實際的操作意義。

第五個方面就是企業現金管理新需求，新變化。那么對于企業現金管理具體實踐來說，流動性管理和現金流預測是企業現金管理最基本也是最重要的兩個方面。我們觀察到企業現在為了實現高質量的流動性管理和現金流預測，越來越依賴于可預測性，絕大多數企業把實施新的ERP作為現金管理的重點。在全球現金管理方面，注意到開放式，標準化全球電子渠道獲取帳戶報告的作用，實際上在中國仍然有重大的市場機會。

那么招行現金管理系統目前已經實現了所有系統的對接和交易的自動處理。隨著中國企業向海外發展尋求新的市場機遇，全球現金管理挑戰也是迫于眉睫，這種挑戰包括一確定境內外合作銀行和適當帳戶結構。二是提高全球帳戶的透明度，三是控制收付款帳戶，四是實施當地資金管理方案，五與企業ERP系統對接，六是建立區域管理中心和共享服務中心轉變。基于這些挑戰目前致力于國際化發展的中資銀行，在全球現金管理和企業的合作有了共同的訴求和非常大的潛力，從這個角度上來說，我們看到國內領先的銀行中行和工行在這個方面已經走在了前面。

第二個方面就是當前中國市場的現金管理實際上有一些大家比較普遍的焦點話題，第一個就是鼓勵設立財務公司的監管政策。財務公司作為集團資金管理中心，對外融資中心，以及統一投融資平臺職能不斷地拓展和強化，國家相關監管政策和支持力度也在加大，我們看到目前中外資企業集團設立財務公司的步伐在加強，國內已經超過了90家，規模和境外財務公司是持平的。財務公司也成為商業銀行需要和大型企業集團建立財務管理業務合作的主通道，招商銀行依托自主研發跨銀行管理平臺，已經開展了面向財務公司全方位的財務管理服務，提供專業化現金管理，資金管理，資金融通等各方面的產品和服務。再就是企業短期融資工具，第一是銀行短期流動資金貸款，第二是銀行透支，第三是票據融資，近期EDS系統已經正式上線和運行，這是當前中國經濟非常大的事件，招商銀行作為首批假如EDS開通了第一張商業電子票據，實際上電子票據在安全性方面有了很大的提升，另在供應鏈交易市場，改變現有的業態和模式，替代流動資金的貸款，以及作為公開市場交易工具，促進利率化市場發展方面有非常重要的意義。

第三大型企業尤其在供應鏈信息流和物流逐漸完善的情況下，供應鏈管理核心已經轉到財務供應鏈層面，就是在改善上下游對自己約束，同時提供了供應鏈效益安全和穩定性，以及提升供應鏈的融資效益，從這個角度也就是我們所說供應鏈金融。招商銀行在供應鏈金融創新方面，尤其在電子金融供應鏈方面，近幾年產品創新和服務創新有了非常大的進步，大家看到包括提高供應鏈收付款效率，采取一些先進供應鏈管理經驗，以及加強上下游企業和核心企業供應鏈和融資聯動方面，都同不同行業開展了合作。

最后我想對于企業管理，現金管理是企業經營管理最首要的需求，也是企業從事一切資金相關的活動基礎，對于招商銀行來說，現金管理是我們創新服務組成部分，現金管理也是企業和招商銀行共同價值創新和共贏的一個必然要求。