光大證券復(fù)牌跌停市值蒸發(fā)41億 每個(gè)股東虧4萬(wàn)多

2013年08月21日 08:05
來(lái)源：新京報(bào) 作者：李蕾

人參與條評(píng)論

受連續(xù)兩天的“烏龍”事件影響，光大證券昨日復(fù)牌首日就“一字跌停”，在集合競(jìng)價(jià)階段被逾122萬(wàn)手賣(mài)單封在跌停板，報(bào)10.91元。據(jù)記者計(jì)算，光大證券昨日市值在一天之內(nèi)蒸發(fā)了41.4億元。

每個(gè)股東虧4萬(wàn)多

8月16日上午，光大證券策略投資部自營(yíng)業(yè)務(wù)使用套利系統(tǒng)出錯(cuò)，導(dǎo)致大盤(pán)異動(dòng)，公司于當(dāng)日下午緊急停牌，并在隨后的自查報(bào)告中公布公司損失近2億元；同時(shí)，證監(jiān)會(huì)宣布對(duì)光大證券立案調(diào)查。

8月19日，尚在風(fēng)口浪尖的光大證券再現(xiàn)“烏龍”。光大證券金融市場(chǎng)總部由于失誤在銀行間市場(chǎng)以超低價(jià)格賣(mài)出1000萬(wàn)元的10年期國(guó)債，所幸之后雙方協(xié)商同意不進(jìn)行交割，此事未對(duì)光大證券形成實(shí)質(zhì)性損失。

在連續(xù)“烏龍”的陰影下，光大證券于昨日復(fù)牌，一如市場(chǎng)預(yù)期，光大證券復(fù)牌首日就在集合競(jìng)價(jià)階段被122萬(wàn)手賣(mài)單封死在跌停板。并拖累券商等金融板塊領(lǐng)跌兩市，其中券商板塊跌幅位居板塊前三，昨日板塊整體跌幅為2.24%，A股券商僅有國(guó)海證券和方正證券上漲。

光大證券總股本為341800萬(wàn)股，昨日跌停報(bào)收10.91元，較上一日收盤(pán)價(jià)12.12元跌10%。按此計(jì)算，光大證券昨日一天市值損失達(dá)41.4億元。數(shù)據(jù)顯示，截至今年二季度，光大證券的股東人數(shù)為9.95萬(wàn)人，由此計(jì)算，股東昨日人均日損失達(dá)4.16萬(wàn)元。

5家基金一天虧774萬(wàn)

長(zhǎng)信基金昨日發(fā)布公告稱(chēng)，為保護(hù)基金持有人的利益，使光大證券的估值更加公允、合理，決定自8月19日起對(duì)公司旗下基金所持有的光大證券股票按照9.82元的價(jià)格進(jìn)行估值。該估值與光大證券停牌時(shí)價(jià)格相差18.98%，即將光大證券的估價(jià)下調(diào)兩個(gè)跌停板。

自光大證券“烏龍”事件發(fā)生以來(lái)，已有多家基金公司下調(diào)光大證券估值。8月16日，泰達(dá)宏利公告稱(chēng)，對(duì)公司旗下基金持有的光大證券股票按10.91元的價(jià)格進(jìn)行估值。緊接著在8月17日，摩根士丹利華鑫、南方基金和申萬(wàn)菱信三家基金公司亦大幅下調(diào)光大證券的股價(jià)。

截至6月末的數(shù)據(jù)顯示，光大證券為5只基金的重倉(cāng)股，5只基金分別為長(zhǎng)信雙利優(yōu)選、泰達(dá)宏利穩(wěn)定股票、華寶興業(yè)動(dòng)力組合、銀華中證等權(quán)90分級(jí)指數(shù)以及中海上證50指數(shù)增強(qiáng)型基金。5家機(jī)構(gòu)總持股數(shù)為640.18萬(wàn)股，按照昨日的跌停價(jià)計(jì)算，5家機(jī)構(gòu)一天的損失為774.62萬(wàn)元。

多家機(jī)構(gòu)下調(diào)光大證券評(píng)級(jí)

多家基金下調(diào)估值的同時(shí)，不少券商機(jī)構(gòu)也紛紛下調(diào)了光大證券的評(píng)級(jí)，并預(yù)測(cè)光大證券股價(jià)短期面臨下行壓力。安信證券將光大證券的評(píng)級(jí)下調(diào)至中性-A。宏源證券也下調(diào)公司評(píng)級(jí)至中性。

宏源證券在研究報(bào)告中稱(chēng)，事件將使光大證券在短時(shí)間的后續(xù)業(yè)務(wù)開(kāi)展中風(fēng)控整體較過(guò)去趨嚴(yán)，業(yè)務(wù)規(guī)模擴(kuò)張和效率可能受到牽制；整體信譽(yù)將受到負(fù)面影響，致各業(yè)務(wù)受到拖累；如果后續(xù)被降級(jí)，也將可能影響相應(yīng)創(chuàng)新業(yè)務(wù)的開(kāi)展。

考慮未來(lái)公司市場(chǎng)價(jià)格可能繼續(xù)下跌，目前估值已經(jīng)偏高，因此下調(diào)公司評(píng)級(jí)為中性。但由于公司集團(tuán)實(shí)力較大，在公司投行和烏龍事件了結(jié)后，未來(lái)不排除出現(xiàn)長(zhǎng)期基本面恢復(fù)的投資機(jī)會(huì)。（記者李蕾）

觀點(diǎn)

新華社發(fā)文呼吁重罰光大

針對(duì)光大證券“烏龍”事件，新華社昨日發(fā)表評(píng)論文章稱(chēng)，重罰光大證券A股才有希望。該評(píng)論稱(chēng)，如果最終光大證券被定性為系統(tǒng)缺陷而逃脫責(zé)罰或者只受到很輕的處罰，那么此事對(duì)于整個(gè)A股市場(chǎng)將構(gòu)成致命打擊。

從上周五開(kāi)始，由光大證券“主演”的A股風(fēng)波劇，進(jìn)行到昨天仍未落幕。新華社評(píng)論文章稱(chēng)，證券市場(chǎng)稽查執(zhí)法難由來(lái)已久，這其中既有行政執(zhí)法手段和力量不足的問(wèn)題，也有利益糾葛不清、人情牽涉較多等原因。這不僅導(dǎo)致案件積壓嚴(yán)重，更使得違法違規(guī)者難以得到應(yīng)有的懲罰。

對(duì)此，文章認(rèn)為，對(duì)光大證券“烏龍”事件的處置極大地考驗(yàn)著監(jiān)管層的執(zhí)法決心。無(wú)論是光大有意為之還是純粹的系統(tǒng)問(wèn)題，這一事件已經(jīng)嚴(yán)重?cái)_亂了市場(chǎng)秩序，給投資者造成了損失，毀滅性地增加了投資者對(duì)A股的不信任，讓信心本就低迷的A股更加孱弱。

與此同時(shí)，《人民日?qǐng)?bào)》昨日也對(duì)“烏龍”事件發(fā)表了時(shí)評(píng)，稱(chēng)資本市場(chǎng)須防“風(fēng)險(xiǎn)幽靈”。文章認(rèn)為，系統(tǒng)存在的嚴(yán)重隱患，當(dāng)事公司難推失察之責(zé)。此外，金融市場(chǎng)規(guī)模越龐大，金融工具越復(fù)雜，金融風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)就會(huì)越多，防范風(fēng)險(xiǎn)的制度應(yīng)更嚴(yán)密。“中國(guó)的股市又是一個(gè)散戶(hù)占比較高的市場(chǎng)，散戶(hù)投資者的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和承受能力較弱。對(duì)于中國(guó)的資本市場(chǎng)，在風(fēng)險(xiǎn)防范上，如何強(qiáng)調(diào)都不為過(guò)。”（趙嘉妮）

■ 微博聲音

@李志林-忠言V（華東師大企業(yè)與經(jīng)濟(jì)發(fā)展研究所所長(zhǎng)）：肖鋼主席強(qiáng)調(diào)加強(qiáng)執(zhí)法力度，光大今復(fù)牌即跌停，看來(lái)還不止一個(gè)跌停。市場(chǎng)都在等待證監(jiān)會(huì)對(duì)光大的處罰。市場(chǎng)刻意避開(kāi)光大打進(jìn)的71只漲停的權(quán)重股，不讓其減損。同時(shí)，不讓期指下跌，以阻止光大的空單擴(kuò)大盈利，光大的虧損是鐵板釘釘?shù)氖隆４耸录┞读巳堂つ俊皠?chuàng)新”，最終導(dǎo)致“闖禍”。

@北京股商V：光大證券復(fù)牌，如預(yù)料的那樣封上跌停板，跌停板上居然有100多萬(wàn)手封單，似乎是但凡有光大證券的就都扔了出來(lái)。不過(guò)，光大證券的跌停并沒(méi)有影響到市場(chǎng)，中小板和創(chuàng)業(yè)板雙雙上漲，而代表權(quán)重股的上證指數(shù)也低開(kāi)后回升，已經(jīng)翻紅。顯然市場(chǎng)環(huán)境比其應(yīng)該表現(xiàn)得要強(qiáng)得多。 實(shí)習(xí)生莊杏霞整理

■ 熱點(diǎn)回應(yīng)

光大證券楊劍波被停職協(xié)助調(diào)查

新京報(bào)訊（記者李蕾）光大證券內(nèi)部人士昨日向新京報(bào)證實(shí)，公司策略投資部負(fù)責(zé)人楊劍波，因此前業(yè)務(wù)活動(dòng)中出現(xiàn)重大風(fēng)險(xiǎn)事故，已被公司暫停職務(wù)，協(xié)助監(jiān)管部門(mén)調(diào)查處理。

策略投資部正是8月16日使用套利系統(tǒng)出錯(cuò)，造成A股異動(dòng)的“罪魁禍?zhǔn)住薄?/p>

公開(kāi)簡(jiǎn)歷顯示，楊劍波是上海財(cái)經(jīng)大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)學(xué)士、曼徹斯特大學(xué)金融學(xué)博士，有海外工作經(jīng)驗(yàn)。

2004年加入光大證券。2006年以后，楊劍波著手光大證券結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品，特別是A股掛鉤結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品業(yè)務(wù)平臺(tái)的建立，并負(fù)責(zé)相關(guān)業(yè)務(wù)的開(kāi)展，直至擔(dān)任該公司金融衍生品部董事總經(jīng)理，并最終升任策略投資部總經(jīng)理。

據(jù)報(bào)道，楊劍波是受證監(jiān)會(huì)邀請(qǐng)，成為中國(guó)場(chǎng)外金融衍生品交易規(guī)則起草的四位牽頭人之一，他被認(rèn)為是“投行精英”。

根據(jù)上海證監(jiān)局的通知，楊劍波所負(fù)責(zé)的策略投資部證券自營(yíng)業(yè)務(wù)將從8月19日開(kāi)始暫停三個(gè)月。

據(jù)《21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道》稱(chēng)，光大證券策略投資部由18個(gè)人組成，絕大多數(shù)成員都有著國(guó)際一線投行衍生品和量化工作的經(jīng)驗(yàn)。

此前，光大證券證券投資部總經(jīng)理?xiàng)畛嘀乙喙_(kāi)表示，策略投資部在光大證券創(chuàng)造了很好的業(yè)績(jī)，在去年公司的部門(mén)業(yè)務(wù)考核中名列第一。

光大證券2012年的年度報(bào)告顯示，公司自營(yíng)投資業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)收入1.7億元，同比增長(zhǎng)77%。

公司策略投資業(yè)務(wù)快速發(fā)展，成為公司新的盈利增長(zhǎng)點(diǎn)，累計(jì)實(shí)現(xiàn)收入1.24億元，為去年同期的33倍。

■ 相關(guān)

海通證券續(xù)演“烏龍”

券商界近幾日麻煩不斷。

光大證券因兩次“烏龍”事件焦頭爛額，海通證券昨日也不幸中槍?zhuān)唤尵W(wǎng)友再次感嘆券商系統(tǒng)的脆弱。

據(jù)中國(guó)網(wǎng)昨日?qǐng)?bào)道，由于海通證券交易系統(tǒng)問(wèn)題，昨日股改復(fù)牌的上海石化和儀征化纖，眾多客戶(hù)開(kāi)盤(pán)無(wú)法賣(mài)出，直至9點(diǎn)40分，交易才恢復(fù)正常。

而在10分鐘的時(shí)間里，儀征化纖、上海石化股價(jià)波動(dòng)超10%，有投資者因?yàn)闊o(wú)法賣(mài)掉股票出現(xiàn)了虧損。

對(duì)此，海通證券董秘金曉斌接受中國(guó)網(wǎng)采訪表示，目前海通證券數(shù)據(jù)部正在核查情況，待找到原因后將作出相關(guān)信息披露。據(jù)悉，因系統(tǒng)問(wèn)題受到損失的客戶(hù)已經(jīng)向海通證券提出索賠要求。

昨日有網(wǎng)友對(duì)此調(diào)侃稱(chēng)，不止光大證券需要在門(mén)口放一個(gè)“石神”鎮(zhèn)著，整個(gè)券商界都需要。（李蕾）

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