上交所：8·16光大證券事件既無停市依據 也無必要

2013年08月26日 06:55
來源：天府早報 作者：新財

人參與條評論

昨日，上海證券交易所（下稱上交所）通過微博平臺“上交所發布”舉行首場網絡新聞發布會，在發布會上，上交所面對新華社等媒體質疑，通報“8·16光大證券事件”。

上交所表示，光大證券于8月19日開市前承諾，公司在制定并公布處置方案前，不會減持因“8·16事件”而購入的股票。截至8月23日（上周五）收盤，公司相關賬戶未有減持行為，包括賣出股票，或將股票申購成ETF份額并賣出等變相減持行為。

新聞發言人表示，出于對現有法律依據不充分、市場必要性不突出、境外市場在類似情況下很少啟用等方面的考慮，上交所未采取臨時停市措施。同時，上交所表示將進一步研究和論證實施臨時停市的具體情形、標準、程序等一系列問題。

1問：為何不臨時停市？

答：依據不足，也沒必要。

上交所發言人：1、如果因為光大事件緊急停市，可能面臨依據不足、標準不明等質疑。2、本次異動時間較短，且市場傳聞眾多，原因待查，臨時停市的事由和必要性一時難以判斷；3、當日系股指期貨合約交割日，如實施臨時停市措施，對期貨市場影響較大。

2問：為何不及時發布提示公告？

答：短時間內無法判斷光大證券真實意圖。

上交所新聞發言人：由于對訂單數量錯誤的異常交易，交易所在短時間內難以判斷是否為其真實交易意愿或“烏龍指”操作，因此對于錯量型“烏龍指”交易，相關交易所通常不作特別公告。

3問：為何不考慮取消交易？

答：光大證券訂單符合交易規則

上交所新聞發言人：光大證券雖然在極短時間內報送了大量訂單，但每一筆訂單都符合交易規則的規定。

4問：券商為何能下高達230億的買單？

答：不對證券交易進行前端控制是國際慣例。

上交所新聞發言人：從境外經驗看，幾乎所有交易所都不對證券交易進行前端控制，只嚴格要求市場參與人在交收日(通常為T+3日)承擔交收責任，違者事后追責。

5問：能否像國外那樣，設立熔斷機制？

答：漲跌停制度下熔斷機制作用有限。

上交所新聞發言人：總體上看，在大盤和個股已有漲跌幅限制的前提下，熔斷機制的作用可能有限。從給市場提供冷靜期以消化信息的角度看，熔斷機制有一定作用，本所將對此進行進一步研究和論證。

6問：機構在兩個市場之間套利，散戶怎么辦？

答：將抓緊研究股票“T+0”制度。

上交所新聞發言人：從保護中小投資者權益、體現市場公平性的角度，我們認為有必要進一步抓緊研究論證股票“T+0”交易制度。

7問：光大證券是否借ETF通道賣出股票？

答：沒有賣出等變相減持行為。

上交所新聞發言人：截至8月23日(上周五)收盤，公司相關賬戶未有減持行為，包括賣出股票，或將股票申購成ETF份額并賣出等變相減持行為。

8問：今后還會發生這種事情嗎？

答：將加強事后追責。

上交所新聞發言人：隨著我國證券市場的快速發展，新業務、新情況、新問題不斷出現，交易所的監管也需要不斷完善，特別是隨著交易技術的飛速發展和市場產品的日益復雜，交易所前端控制的難度越來越大，加強事后追責就顯得更加重要。 （新財）

打印轉發