制度建設規則重構將提速

2013年09月02日 03:29
來源：上海證券報作者：馬婧妤

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□ 證券公司信息技術管理規定擬出臺

□ 將在《證券法》修訂當中吸取光大證券案教訓

□ 已組織專門力量正抓緊完善有關監管制度規則

⊙記者馬婧妤○編輯李劍鋒

光大證券案的懲處已進入尾聲，而由此新型案件所引發的制度反思正在發酵。記者了解到，證監會已組織專門力量，正抓緊完善有關監管制度規則，其中針對券商程序化交易等新型業務，擬出臺證券公司信息技術管理規定予以規范。同時，監管部門還將在《證券法》修訂中將此案暴露出的問題納入統籌考慮。

“從公司運作看，一些證券公司的策略交易投資部門從事高頻交易，確實給公司帶來了利潤，同時用公司統一的合規標準來要求這塊業務，會給交易帶來很大限制。”某證券公司自營業務負責人說。

記者了解到，當前的監管制度規則體系中，針對新型的程序化、量化交易模式尚存一定的規則缺位，對此，監管部門已經開始著手進行研究，下一步監管部門擬制定發布證券公司信息技術管理規定，對這部分業務予以規范，同時考慮在法律層級更高的文件中做出明確規定。

同時，證監會還組織專門力量，正抓緊研究完善有關監管制度規則，將采取切實有效的措施，提升市場穩定運行能力，防范系統性風險。證監會新聞發言人透露，證券期貨監管系統將在吸取境內外有益經驗的基礎上，研究完善符合我國市場發展階段特點的制度規則，處理好市場安全穩定運行和提高市場效率的關系，加強市場監管和支持市場創新發展的關系。

另據了解，光大證券案所暴露出的部分問題，也已納入證監會修法、立法工作的視野。目前，證監會正在著力推動《證券法》修訂、《期貨法》制定等有關工作，該工作有關負責人表示，光大證券案也為證券市場基本法的修訂和制定提供了一個樣本，監管部門將充分吸取該案的經驗教訓，考慮在基本法律制度的完善中做出相應制度安排。

對于是否考慮引入證券市場T+0交易制度的問題，證監會新聞發言人明確表示，證監會正在對T+0交易制度有關問題進行詳細論證，但這個論證是一直持續的，并非因為光大證券事件才進行，對于交易制度的改革，還需嚴密論證、審慎決策。

此外，針對部分市場人士提出應在光大證券錯單之后及時撤銷交易，證監會新聞發言人表示，錯誤交易處理的本質是錯誤的糾正與已達成錯誤之間的利益平衡，對于錯誤交易的處理各國法律有不同安排，撤銷交易只是其中一種，其余處理方式還包括調整交易參數、復權交易等。“具體情況應該考慮本國的制度進行審慎安排，不能因為處理錯誤交易而產生新的不公平。”