記者調查：P2P平臺忙合規存管市場迎來角逐之勢

2016年11月17日 09:31
來源：中國網

據融360不完全統計，截至2016年9月底，已有民生銀行、恒豐銀行、徽商銀行、江西銀行、廈門銀行、江蘇銀行、中信銀行和華興銀行等35家銀行開展了P2P網貸平臺資金存管業務，共有超過311家網絡借貸平臺宣布與銀行簽訂資金存管協議，而其中實現銀行資金存管系統上線的平臺只有95家，占網貸行業正常運營平臺數量比例僅4.97%。

自今年10月13日國務院發布《互聯網金融專項整治工作實施方案》之后，幾乎所有P2P平臺都在為合規而忙碌著。而完成銀行存管，已經變成了P2P平臺的“生死門”之一，也被業內看作是最嚴苛的合規條件之一。

值得注意的是，當下仍處于“大浪淘沙”階段的P2P行業中，真正完成銀行存管的平臺數量不足百家。而未來，有了銀行存管的P2P行業，會否將越來越靠譜，還有待觀察。

完成銀行存管平臺

不足百家

在《指導意見》出臺一年多時間以來，P2P平臺對銀行存管業務的需求日益增加，一年內部分P2P平臺已實現了銀行存管協議簽約或系統上線。

進入10月以來，這一數字仍在增加。今年10月，和信貸在完成B輪融資之后，宣布與江西銀行合作完成銀行存管業務；金融工場與徽商銀行上線資金存管；人人聚財正式上線廈門銀行存管系統。11月，道口貸宣布其資金存管系統正式遷移至上海銀行……

融360分析師向北京晨報記者表示，盡管當下已有約百家P2P平臺對接銀行存管業務，但部分平臺的存管系統為第三方機構主導的聯合存管模式，目前存管指引尚未出臺，這種模式應該如何更改尚無定論。

“另外在統計過程中發現，部分平臺即使上線了存管系統，但在實際操作中采取了存管和非存管并行的方式——客戶即使不開通存管賬戶也可以投資部分標的。”融360分析師表示，此前更有網貸平臺想同時接入2家或幾家銀行存管，來規避銀行對平臺資金交易的全面監測，目前已被證實為監管所禁止。

銀行仍然保持謹慎態度

在P2P平臺存管的江湖中，最初只有幾家大型平臺與銀行簽訂存管協議，但真正接入卻均歷時超過1年以上。也有一些平臺與銀行的存管合作中途夭折。即便是在監管層為銀行存管正名之后，不少銀行表示暫停或放緩相關業務。

實際上，最早涉足銀行存管的民生銀行，已經宣布停止了網貸資金存管業務，且沒有重新啟動的跡象。而民生銀行高管承認的對接銀行存管業務的平臺僅有三家。

值得注意的是，盡管大中型銀行在這些業務上停滯不前，但小型銀行卻在P2P存管業務上跑馬圈地。根據融360的報告顯示，恒豐、徽商、江西等銀行成為當前P2P平臺銀行存管的主力軍。

不過，恒豐銀行雖然存管系統中平臺數量最多，但是此前恒豐銀行存管模式多為與第三方支付平臺匯付天下合作接入，該模式最近被傳出叫停。雖然恒豐銀行對此回應“一直嚴格執行銀監會相關規定，從未說過停止相關業務”，但其在第三季度接入平臺的數量則有所下降。

實際上，盡管小型銀行對P2P銀行存管興趣較大，但在選擇平臺時則十分慎重。從目前上線和簽約的進展來看，幾乎所有的銀行都不追求存管平臺的數量，對存管平臺的資質實力有較高門檻，且銀行最低的存管年費都在50萬左右，這對于中小平臺來說合規成本太高，因此最終能有多少家平臺上線存管仍不樂觀。

徽商銀行在回復北京晨報記者采訪時表示，雖然銀行規定的最低門檻僅要求平臺實繳注冊資本金1000萬，平臺正常運營滿一年，相對于平臺的背景和實力，但同時建立了嚴格的準入流程，所有擬接入的平臺需要按照準入流程，通過預審、復審、面談、行內評審會等多重篩選后，才能正式接入。

“我們更加關注平臺的業務合規性和平臺未來的成長性，而對于業務合規性和未來成長性的審查，我行會嚴格按照監管提出的‘十三條禁止性行為’作為紅線標準。”徽商銀行表示，而銀行發展存管業務是對賬戶輸出的場景應用，是跨區域業務發展的重要布局，是中收增長的新渠道。

此外，對于大中銀行對P2P存管的停滯不前，業內人士認為其重要原因是P2P網貸資金規模太小，對銀行吸引力不夠。而且網貸系統建設成本較高，短期內迅速建設相對成熟的系統行內壓力較大，投入產出不成正比。

P2P行業或將迎來銀行存管爆發期

在始于今年4月份的互聯網專項整治行動中，銀監會將P2P平臺分為了將網貸機構劃分為合規類、整改類、取締類三大類。而此前銀監會聯合多部委發布的《暫行辦法》中，更是將調整期從此前征求意見稿中的18個月改為12個月。也就是說，P2P整改的時間還剩下不足10個月。

融360的報告顯示，多家銀行的消息稱，前期進度緩慢主要是因為沒有業務指引，現在銀監會對于存管的監管思路已經明確，從10月份開始，上線的平臺數量將有快速的上漲，例如華夏銀行即將有數家平臺集中存管上線。

不過，徽商銀行則表示，現階段正處于“過渡期”的關鍵節點，大量平臺會在這一時期集中爆發尋求銀行存管，銀行的受理能力有限，特別針對潛在的聲譽風險設計的準入審核流程相對復雜，因此銀行在審核的各個環節都會面臨不同程度的排期問題。

“從投入產出的最大化角度看，銀行自然會選擇問題少、規模大、背景好、收益高的平臺優先接入。”徽商銀行表示，目前徽商銀行準入審核平均需要1-2個月，系統開發對接平均需要2-5個月。為了提升存管接入效率，徽商銀行近期開始委托融360為其提供風險評估，依靠第三方的力量對P2P平臺做前期的篩選，擬接入徽商銀行存管的P2P平臺需出具融360提供的風險評估報告。

■行業觀點

銀行存管不代表

百分百安全

將投資資金放在銀行存管，為的是不讓平臺輕而易舉地卷款潛逃。不過，銀行存管卻并不代表著資金百分百的安全。

根據《暫行辦法》規定，資金存管機構承擔實名開戶和履行合同約定及借貸交易指令表面一致性的形式審核責任，但不承擔融資項目及借貸交易信息真實性的實質審核責任。

也就是說，若因委托人故意欺詐或數據發生錯誤導致的業務風險，由網貸平臺承擔；銀行存管不應被視為對網絡借貸交易以及其他相關行為提供保證或其他形式的擔保；存管銀行不對網貸資金本金及收益予以保證或承諾，不承擔資金管理運用風險，投資人須自行承擔網貸投資責任和風險。

民生銀行行長助理林云山也曾表示，資金存管服務主要是為了防止平臺挪用資金，對投資項目的安全性以及本金收益是否能按原來的約定不提供保證。

■行業背景

何謂銀行存管

所謂銀行存管，簡而言之就是投資者的資金由銀行管理，而平臺管理交易，做到資金與交易的分離，使得平臺無法直接接觸資金，避免客戶資金被直接挪用。從一定程度上確保了投資者的資金安全。

實際上，自去年7月18日，央行等十部委聯合發布《關于促進互聯網金融健康發展的指導意見》(下稱“《指導意見》”)，P2P行業迅速進入了監管和自律的大潮，結束了野蠻生長的時代。此后，“銀行存管”便成為了P2P合規的標準之一。

今年8月24日，銀監會正式發布了《網絡借貸信息中介機構業務活動管理暫行辦法》(下稱“《暫行辦法》”)，在前期征求意見后的基礎上證實出臺規范P2P網貸平臺的業務活動的管理文件。