阿里巴巴馬云：這個冬天如此寒冷

2008年09月05日 08:49當代經理人【大中小】【打印】已有評論0條

“打著望遠鏡也找不到競爭對手”這一句馬云的豪言在阿里巴巴的冬天里將面臨前所未有的挑戰。

在這個炎熱的夏天，馬云再次拋出的過冬論，給人們對于經濟前景的預期再添寒意。

7月底，馬云給阿里巴巴集團內部的一封郵件在互聯網行業引起軒然大波。郵件中，馬云表明了自己的看法：“整個經濟形勢不容樂觀，接下來的冬天會比大家想象得更長！更寒冷！更復雜！我們準備過冬吧！” 8月初，馬云再次闡述“冬天論”，并稱“全球進入了自二戰以來最為復雜、最為困難的時期”。阿里巴巴希望有幾年的休整時間，并鼓勵員工要有過冬的信心和準備。

馬云的過冬論已經在阿里巴巴身上得到了充分的應驗。去年，阿里巴巴剛在香港上市時，股價高達40多港元，市值超過2100億港元，被稱為中國“市值最大的互聯網公司”、“香港新股王”。然而形勢急轉直下，阿里巴巴股價在3月18日“破發”后，目前已跌至10港元以下，被戲稱為“港版中石油”，成為無人問津的垃圾股。

為什么在如此短的時間里，阿里巴巴會淪落到這般田地呢？是否整個互聯網產業也已經步入寒冬了呢？

誰的寒冬？

目前，以出口為基本導向的中國中小型企業正面臨原材料增長和生產成本增加以及出口渠道受阻的多重壓力。數據顯示，網商最密集的浙江今年上半年上規模虧損企業有1.07萬家，虧損面達19.6%，全省超過1200家企業已經關門歇業。

平安證券研究所IT行業研究員李忠智指出，阿里巴巴目前面臨的主要問題是，內地出口型中小企業未來幾年會面臨較大規模的調整，而阿里巴巴收入的七成左右來自中小型制造企業，會員增長會受到較大影響。今年內金牌供應商（Gold Supplier）增速可能面臨較大的下滑，預期仍會保持20%的增長速度。

艾瑞發布的《2008年Q2 B2B中國電子商務市場監測報告》也顯示，第二季度中國B2B電子商務運營商營收規模同比增長3.9%，增幅趨緩，相比2007年Q2下滑14個百分點。

雖然電子商務增幅趨緩，但經濟頹勢有可能強化電子商務這種新型技術手段的生命力和覆蓋度的言論在國際上卻得到了更多的認同。人們的一個基礎判斷就是，這種以互聯網為載體連通實體經濟的商業模型，有助于幫助企業降低成本、擴大銷售空間，從而使企業在 “自救”這個環節中獲得更大話語權。因此，電子商務就成為了中小企業轉變經濟發展模式的最好選擇。阿里巴巴B2B總裁衛哲向《當代經理人》表示，在當前經濟背景下，中小企業可以通過發展電子商務平臺，降低銷售和采購成本，拓展更多銷售渠道。

無疑把更多的中小企業導入電子商務平臺已經成為了阿里巴巴脫困的最重要的推動力之一。但這時，一貫強調把電子商務納入國家稅收的政府在這個時候卻拉開了網絡征稅的大幕。

8月1日開始，北京率先推行“網店辦執照”制度，即要求網店老板需注冊營業執照，否則將被工商部門“取締并沒收違法所得”。其實，申請牌照本身的花費并不多，大約200到500元人民幣。但人們擔心的是“都要牌照了，收稅還遠嗎？”在我國，商品買賣過程中增值稅稅率高達17%。而此前，“網店偷稅第一案”的判決結果公布，店老板被判處有期徒刑2年，緩刑2年，罰金6萬元，公司則被處以罰金10萬元，這也給網上開店的前景蒙上了一層陰影。而網店納稅在歐美等成熟市場都已經實行。一貫善于參考“國際慣例”的政府相關部門也不會對這一交易規模近600億的市場不聞不問。

這種巨大的政策風險，使很多企業采取了觀望的態度，不敢貿然進軍網絡店鋪。而征稅政策一旦實施，沒有了價格優勢的很多企業可能會放棄網店、回歸傳統的銷售渠道。這種潛在后果，更是阿里巴巴所不能接受的。

阿里巴巴的寒冬已經到來，那其他企業呢？互聯網實驗室董事長方興東告訴《當代經理人》，阿里巴巴在電子商務領域的市場占有率非常高，因此最能反應宏觀經濟對整個電子商務領域的影響。其他公司由于規模較小，一般受到的影響并不明顯，而且由于規模較小，它們可以通過自身的努力來抵消這些消極影響，所以很難體現出這種宏觀趨勢，但也不能因此否認了宏觀經濟對產業的作用。

方興東進一步認為，互聯網主要受制于消費和投資兩個方面，由于宏觀經濟的不景氣，消費者消費意識就會壓縮，敏感的投資機構對互聯網的投資也會更加謹慎，因此整個互聯網受到影響也是必然的。網絡游戲等模式受到的影響可能稍小，在線旅行網站、招聘網站等則受到的影響會很大，而網絡廣告市場奧運會后也會逐漸走低。不過，毫無疑問的是，阿里巴巴的冬天比主要競爭對手和其他互聯網巨頭都將“更長、更寒冷、更復雜。”

尋找對手？

“打著望遠鏡也找不到競爭對手”這一句馬云的豪言在阿里巴巴的冬天里將面臨前所未有的挑戰。阿里巴巴的競爭對手沒有把它當作競爭對手，這應該是這些競爭對手們最值得反思的地方之一。而阿里巴巴把競爭對手之一收入囊中，卻轉化成內部搜索引擎的做法則更引人思考。阿里巴巴的競爭對手也是對它最具殺傷力的對手正是搜索引擎。

阿里巴巴之所以賺錢的最根本的前提就是有人在網上能找到阿里巴巴上的某個店鋪。而要做到這一點，除了用戶在瀏覽器中直接輸入阿里巴巴系網站的網址或者阿里巴巴在其他網站上的廣告鏈接之外，剩下的流量基本都是依靠搜索引擎帶來的。第三方研究機構艾瑞指出，今年4月，國內C2C類電子商務網站用戶覆蓋人數為6380.3萬人，其中共有3141萬人在訪問C2C電子商務網站之前使用了搜索服務，占總覆蓋人數的49.2%。這意味著至少淘寶中一半的流量來自于搜索引擎。如果沒有搜索引擎入口，淘寶瞬間將消失一半的流量。而整個電子商務，包括B2B平臺的情況也大致如此。

網站排名和統計的權威網站Alexa數據顯示，阿里巴巴44.8%的流量來自于中國大陸地區，其他的大部分流量均來自于國外。而且隨著經濟步入寒冬，流量還在穩步上升。不過，被稱為中國SEO（搜索引擎優化）和SEM（搜索引擎營銷）第一人的王通認為，阿里巴巴的主要流量是靠SEO和SEM，是阿里巴巴從搜索引擎通過搜索引擎優化和關鍵詞廣告搞來的。阿里巴巴一直在招聘SEO人員，同時阿里巴巴的SEO團隊超級強大，甚至常常SEO過度。

在他看來，阿里巴巴的模式就是：阿里巴巴在Goole和雅虎英文等搜索引擎那里用不花錢手段或者用很低的價格搞流量，然后以超高的價格賣給自己的會員。并且在價格策略上不是按照效果付費，而是收很高的年費。

王通認為：阿里巴巴對于廣大中小企業和外貿企業而言，是非常不劃算的。特別是阿里巴巴里面的年費為6~8萬甚至高達幾十萬的“中國供應商”而言，他們把給阿里巴巴的年費，拿出其中的二分之一在百度、Google、雅虎英文、Windows Live上做競價推廣或者SEO，效果就會遠遠超過在阿里巴巴中的推廣。而在Google開戶僅需要100元人民幣，在雅虎英文開戶也僅需要幾十美元，在微軟的Live搜索引擎開戶僅需要5美元，并且注冊還送50美元廣告費。通過搜索引擎推廣，按照具體的效果來付費，一次點擊幾毛錢或者幾元錢，帶來的都是潛在客戶。此外，它們很多還可以免費檢測到每個關鍵詞的轉化率，把每一分錢花到刀刃上。

為什么中國企業對阿里巴巴這個網絡“大黃頁”網站情有獨鐘呢？王通認為，這主要是因為中國的廣大中小企業不懂網絡營銷，甚至絕大部分的大企業也不懂網絡營銷。當企業掌握的網絡營銷知識越多，就會變的越來越聰明，就會知道在阿里巴巴花錢不如直接在搜索引擎花錢劃算。而這也是B2B在國外一直做不起來的原因。

占中國搜索市場70%的百度最近曝光了它的電子商務計劃。百度推出電子商務的方式，就是淘寶的升級版——和淘寶商城模式一樣的B2C模式。這只是國內搜索引擎廠商圍堵阿里巴巴系的開始。Google也一直在和垂直網站展開合并和合作，其電子商務戰略也已經隱隱浮現。一個網友如此感慨：“當阿里巴巴這些昔日里刻意避開的可以掐住它喉嚨的潛在競爭對手走到它正對面與它刀兵相見時，馬云會舉著望遠鏡作何感想呢？”

平臺隱憂

目前，阿里巴巴已經形成了阿里巴巴網、淘寶網、雅虎口碑網、阿里媽媽、阿里軟件和支付寶等六大平臺，這6大平臺之間相互支持、相互補充，形成了一個龐大而復雜的更大范圍的電子商務平臺。但據業內人士介紹，目前阿里巴巴集團的主要盈利依然來自于阿里巴巴，基本上是阿里巴巴的B2B業務在養公司的其他業務。B2C網站名品服飾網COO門賀豐向《當代經理人》介紹說，“馬云是一個很有魄力的人，做事都是做大事。都是長期布局，不計短期回報。”馬云把戰線拉的如此之長，也是為了更好地完善它的產業鏈。“總的來看，馬云是個很有遠見的決策者。他的這些布局都很精妙，很有預見性，將在以后發揮重要作用。”

一個不容忽視的現實是，阿里巴巴集團的支柱阿里巴巴網站的收入來源也非常單一，就是“誠信通”和“中國供應商”，雖然競價排名和淘寶商城等也都在開拓，但目前規模還并不大。由于外貿業務的大幅縮減和搜索引擎的搶食，占流量近一半、占收入68%的 “中國供應商”業務已經頹勢盡顯。而主攻國內業務的“誠信通”起價2300元的高價，也面臨著國內其他B2B廠商的低價搶食，客戶流失率也在不斷上升。由于支撐阿里巴巴整個平臺的兩大業務收入的下滑，阿里巴巴大廈根基正遭受嚴峻的挑戰。

接受《當代經理人》采訪的多個業內人士都認為淘寶將是阿里巴巴最具前景的業務。易觀國際研究報告稱，國內2007年第二季度的C2C市場規模就已超過100億元，淘寶的市場占有率超過八成。但淘寶奉行的免費開店策略很難轉化成真金白銀。因此，淘寶正從C2C平臺向B2C平臺轉化，它希望通過淘寶商城的超市型策略實現盈利目標。但在同一個平臺上，對進駐淘寶商城賣家的傾斜，就意味著對其他小店鋪們的不公平，這就意味著用戶將輕易流失。這種難以平衡的窘境讓淘寶進退兩難。

百度電子商務事業部總經理李明遠表示，中國的C2C市場現實證明，小商家沒有忠誠度。淘寶依靠免費，使得eBay無法實現盈利，而騰訊拍拍的推出一樣造成了淘寶無法收費。他強調，百度未來仍需要大量的探索，目前對盈利并無更多設想。這意味著要進軍B2C領域的百度在只謀求份額而不謀求盈利的思路下，淘寶商城的盈利前景依然要因百度的加入而大打折扣。

垂直化的細分網站和平臺化網站總是以對立的形態存在。在方興東看來，這兩種性質的網站各有其存在的價值，應該是一種共存和互補的關系，而不是替代關系。盡管如此，垂直性網站對于平臺化網站的侵襲也正在不斷發生。2008年6月，網盛在其B2B電子商務平臺“生意寶”上悄然推出超低價的“中國供應商”服務，年費僅1800元。相比阿里巴巴“中國供應商”6~8萬元的年費，此價格近乎白菜價。門賀豐認為，雖然這一價格具有強大的誘惑力，但用戶更看重的是網站能給自己帶來多大的價值，而不是這種收費策略。另有分析人士認為，網盛的舉動雖然不足以對阿里巴巴造成重大沖擊，但其他競爭力不足的中小B2B廠商都面臨著市場洗牌的慘劇，而這種低價對于阿里巴巴同類產品的震懾力也會讓它如芒刺在背。為了應對網盛的挑釁，阿里巴巴推出了一種比“誠信通”更低端的產品“Winport旺鋪”。不過這種產品缺陷非常明顯，嚴重依賴于阿里巴巴的其他增值服務，促使用戶購買其他服務，其推廣效果目前尚未可知。

而隨著SNS等新興網站模式的興起和開放API的流行，也為其他電子商務產品的迅速走紅提供了新的途徑。Widget技術將改變整個互聯網的生態，讓整個互聯網成為一個大的平臺系統。這些新型應用都正引導著電子商務逐步走向新的形態——電子商務2.0甚至3.0時代。而阿里巴巴的龐大平臺，能否輕易轉身已經成為了它的一個重大挑戰。

隨著微軟和雅虎并購戰的僵持，為了討好股東，提升股東價值，雅虎計劃出售亞洲資產，它握有的阿里巴巴39%的股份面臨著被拋售的風險。已經淪為“港版中石油”的股票誰來接盤呢？為了顯示阿里巴巴對于公司前景的信心，號稱擁有過十億美元現金，無所畏懼的阿里巴巴恐怕也只有自己重金接盤了。最近一段時間以來，阿里巴巴一度也使德意志銀行和高盛兩大昔日保薦人喪失信心；主抓國內B2B業務的副總裁彭翼捷為首的高管也開始套現，這也被解讀為阿里巴巴高層信心不足；還有消息稱股民怨聲載道竟導致雅虎財經股評論壇關閉；越來越多的金牌供應商則開始抱怨難以找到真正有效的買家。

某業內人士憂心忡忡地說“如此真實的冬天已經迅速彌漫了阿里巴巴，它將如何渡過比別人‘更長、更寒冷、更復雜’的冬天呢？“