融資融券開戶首日遇冷國信中信率先受理

2010年03月25日 07:57京華時報【大中小】【打印】共有評論0條

備受市場期待的融資融券開戶工作終于啟動。昨天上午，國信證券、中信證券率先開始正式接受投資者開立融資融券賬戶事宜。然而與市場此前強大的推出呼聲形成明顯反差的是，開戶首日真正開戶的人不多，可謂是寥寥無幾。

市場分析認為，伴隨著所有首批試點券商加入開戶隊伍以及相關業務正式推出之后，開戶熱情將會高漲。

-開戶現場

首日投資者開戶并不踴躍

根據滬深兩交易所22日發布公告稱，自2010年3月23日起接受試點會員融資融券交易權限申請。而市場原本預計最快下周一試點券商才開始受理投資者開戶申請，顯然融資融券業務的推進速度超出市場預期，而中信證券則在融資融券開戶業務上拔得頭籌。

與券商營業部熱火朝天的前期準備形成巨大反差的是，開戶首日投資者并不踴躍。國信證券和中信證券昨天拒絕透露具體開戶人數。不過，有媒體報道，據知情人士透露，國信證券全國營業部昨天上午開戶的客戶只有3名，中信證券上午也不過兩名客戶開戶，其他多為咨詢，且以電話咨詢為主。

對于這一現象，營業部相關人士表示，同股指期貨一樣，融資融券畢竟屬于新業務，投資者肯定有一個接受的過程，再加上資金門檻也比較高，對投資者交易時間長短也有要求，這些都制約了普通投資者的熱情。因此，預計前幾天開戶規模肯定不會很大；另外，這種新業務，證券公司跟證券交易所等相關機構也還需要有個溝通階段，因此也不希望前幾天的規模太大。

-受理條件

總資產規模須達100萬元

與創業板以及股指期貨開戶相比，融資融券的開戶過程可能更為復雜。據券商介紹，投資者開戶步驟可簡單歸納為“客戶申請、規則講解及風險教育、征信調查、簽訂合同、開立賬戶、轉入擔保物、授信、進行融資融券交易”這八步。

具體到投資者開戶時間的長短，也要根據投資者對融資融券業務的熟悉程度、風險的了解程度、提交的資信證明材料和身份證明文件完備程度等情況。

記者注意到，在準入門檻上，首批試點的6家券商均表示將嚴格遵循證監會關于客戶適當性管理問題方面出臺的窗口指導意見。以國信證券為例，客戶要開戶基本分為兩個程序，首先就是基本準入條件，共有九項，包括開戶時間18個月以上、總資產規模達到100萬以上、業務測試和心理承受能力測試合格等；其次是適當性評估，包括客戶投資穩健性、盈利能力等5個方面指標，綜合評分3分以上客戶(5分為滿分)可以獲取業務資格。

中信證券方面公布的準入條款則包括，要在廣發證券開戶18個月以上；賬戶資產50萬元以上；金融資產100萬元以上；保證金上限不超過賬戶資產1/2；保證金上限不高于全部資產1/4；不能持有廣發證券的股票；須具有當地人民銀行開具的信用記錄。

-后續安排

首單交易最快月底產生

證監會公布的首批6家融資融券試點券商分別是：國泰君安、國信證券、中信證券、光大證券、海通證券和廣發證券。繼國信和中信兩家率先開戶后，其他4家將陸續啟動開戶工作。

廣發證券昨天傍晚發布公告，25日起，部分分支機構開始受理投資者的融資融券業務申請。

記者了解到，廣發證券首批試點營業部共有5家，分別為：廣州黃埔大道營業部、北京阜成門南大街營業部、上海吳興路營業部、深圳深南東路營業部、杭州鳳起路營業部。

對于投資者關心的保證金比例和利率，廣發證券介紹，試點初期，融資保證金比例為不低于60%，融券保證金比例為不低于70%。其中，融資業務的利率是在同期貸款基準利率的基礎加上一定的浮動利率，基本與其他證券公司一致。

此外，關于客戶的信用額度問題，廣發證券稱，客戶的融資融券信用額度的高低，取決于客戶的信用等級及可提交的擔保物的種類及數量。客戶參與融資融券業務提交的保證金不得超過其個人金融總資產的二分之一或全部資產的四分之一。

光大證券、國泰君安證券目前也正在加快完成相關工作，即將啟動開戶工作。國信證券方面昨天還表示，將力爭在3月31日進行首筆交易。

-開戶小知識

1.券商會先進行業務規則和合同條款的講解和風險提示。

2.在與投資者簽訂融資融券業務合同和風險揭示書后，再為投資者辦理開戶手續。