肖鋼：巴3對(duì)中國(guó)銀行資本壓力不大

鳳凰財(cái)經(jīng)訊 2012年9月11日至13日，第六屆夏季達(dá)沃斯論壇在天津舉辦，本屆夏季達(dá)沃斯論壇主題確定為“塑造未來(lái)經(jīng)濟(jì)”。鳳凰財(cái)經(jīng)全程直擊報(bào)道本屆論壇。

在9月12日舉行的“中國(guó)的金融改革”分論壇上，中行董事長(zhǎng)肖鋼表示，實(shí)際中國(guó)的巴3實(shí)行以后，很有重要意義的一點(diǎn)就是能夠推動(dòng)中國(guó)資本市場(chǎng)的發(fā)展。今后由于利差收窄了，可能中小企業(yè)我們更有積極性去發(fā)展。

以下為文字實(shí)錄：

肖鋼：實(shí)際中國(guó)的巴3實(shí)行以后，很有重要意義的一點(diǎn)就是能夠推動(dòng)中國(guó)資本市場(chǎng)的發(fā)展，剛才你也提到比如資產(chǎn)證券化的問(wèn)題，現(xiàn)在我們很高興的看到監(jiān)管當(dāng)局已經(jīng)啟動(dòng)了，剛才戴理事長(zhǎng)提到的CED的問(wèn)題也已經(jīng)進(jìn)入到一個(gè)研究推出的階段了。

肖鋼：因?yàn)樵诶适袌?chǎng)化的情況下各家銀行內(nèi)部定價(jià)機(jī)制不一樣，風(fēng)險(xiǎn)管理也不一樣，所以，一定會(huì)迫使這些銀行轉(zhuǎn)型。我想這是一個(gè)非常重要的特點(diǎn)。當(dāng)然，轉(zhuǎn)型也很多方面，比如我們過(guò)去對(duì)大企業(yè)貸款比較多，今后由于利差收窄了，可能中小企業(yè)我們更有積極性去發(fā)展。

第二個(gè)特點(diǎn)就是會(huì)創(chuàng)新，大家也都知道，看看歐美的銀行，也都是在監(jiān)管發(fā)生變化的情況來(lái)激勵(lì)金融機(jī)構(gòu)加快創(chuàng)新，我想中國(guó)的金融創(chuàng)新還是滯后的。所以，在這方面也是很有潛力的。第三個(gè)特點(diǎn)一定會(huì)加快中國(guó)金融機(jī)構(gòu)的跨國(guó)經(jīng)營(yíng)的步伐，因?yàn)閲?guó)內(nèi)市場(chǎng)發(fā)生很大的變化，所以，包括中國(guó)銀行在內(nèi)的大型商業(yè)銀行都會(huì)加快國(guó)際化經(jīng)營(yíng)的步伐。所以，如果描繪未來(lái)中國(guó)銀行業(yè)的趨勢(shì)，我覺(jué)得一個(gè)是轉(zhuǎn)型，轉(zhuǎn)型當(dāng)中就會(huì)分化，有的可能會(huì)更加注重它的經(jīng)營(yíng)特色，因?yàn)槟阋仓牢覀兊你y行業(yè)還是同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)比較嚴(yán)重，這個(gè)嚴(yán)重很主要的原因是外部因素，因?yàn)槟銢](méi)有市場(chǎng)化的混淆，一旦利率、匯率市場(chǎng)化了，監(jiān)管更加嚴(yán)格以后，各家銀行都會(huì)找到符合自己自身發(fā)展的定位去發(fā)展。所以，轉(zhuǎn)型。第二加快創(chuàng)新。第三跨國(guó)經(jīng)營(yíng)會(huì)加快。

楊燕青：肖鋼董事長(zhǎng)把銀行業(yè)特點(diǎn)的非常清楚了，您覺(jué)得中國(guó)銀行要分化？

肖鋼：不是中國(guó)銀行要分化，這個(gè)分化不得，我們還沒(méi)有達(dá)到那個(gè)大而不能倒。中國(guó)金融機(jī)構(gòu)，中國(guó)銀行業(yè)在未來(lái)的競(jìng)爭(zhēng)中會(huì)分化。

楊燕青：中國(guó)的銀行要分化，就意味著中國(guó)銀行要和中國(guó)工商銀行、中國(guó)建設(shè)銀行不一樣，除了國(guó)際化之外您還能怎么不一樣？

肖鋼：因?yàn)橹袊?guó)銀行的歷史是靠外貿(mào)起家的，我們叫貿(mào)易金融起家的，大家都知道中國(guó)銀行是100年前成立的。

楊燕青：不帶做廣告的。

肖鋼：最初都是在港口，上海、天津、青島等等，港口發(fā)展的，所以，我們銀行很重要的特點(diǎn)是貿(mào)易金融。我想中國(guó)目前仍然是貿(mào)易金融全世界最大的一個(gè)銀行，我們的國(guó)際結(jié)算量一年是幾萬(wàn)以每年，這個(gè)特點(diǎn)是區(qū)別于國(guó)內(nèi)其他同業(yè)的，未來(lái)中國(guó)銀行仍然會(huì)在貿(mào)易金融、供應(yīng)鏈金融方面做出我們的特色和品牌。

楊燕青：多謝董事長(zhǎng)，我想順著您剛才講的監(jiān)管的變化，大的趨勢(shì)再問(wèn)一個(gè)更加細(xì)化的問(wèn)題，我們都知道中國(guó)要和全球的銀行一起進(jìn)入巴塞爾3的框架來(lái)要求自己，這對(duì)已經(jīng)充分創(chuàng)新全球的歐美的銀行而言是有它特別的含義，對(duì)中國(guó)的銀行而言，中國(guó)整個(gè)金融深化的程度，包括我們的杠桿化，包括整個(gè)銀行業(yè)的成熟程度和創(chuàng)新都還不夠，我們?cè)谶@樣的前提下就開(kāi)始做巴3的約束，有很多人有一些擔(dān)憂。比如我們就講一個(gè)特別實(shí)際的問(wèn)題，根據(jù)巴3要求有更多的資本金，我們沒(méi)有資產(chǎn)證券化，或者剛剛國(guó)務(wù)院開(kāi)了一個(gè)口子，是銀行資產(chǎn)的千分之一，是非常小的，銀行業(yè)能夠騰挪的空間是非常有的，董事長(zhǎng)您覺(jué)得會(huì)大力在國(guó)務(wù)院層面推動(dòng)資產(chǎn)證券化，還是有別的高招應(yīng)對(duì)巴3的同時(shí)有足夠的賺錢能力？

肖鋼：我們銀行業(yè)賺錢的速度比較快，快于資本的增長(zhǎng)速度，實(shí)際中國(guó)的巴3實(shí)行以后，很有重要意義的一點(diǎn)就是能夠推動(dòng)中國(guó)資本市場(chǎng)的發(fā)展，剛才你也提到比如資產(chǎn)證券化的問(wèn)題，現(xiàn)在我們很高興的看到監(jiān)管當(dāng)局已經(jīng)啟動(dòng)了，剛才戴理事長(zhǎng)提到的CED的問(wèn)題也已經(jīng)進(jìn)入到一個(gè)研究推出的階段了。

楊燕青：有沒(méi)有進(jìn)入到實(shí)質(zhì)性階段？

肖鋼：應(yīng)該說(shuō)實(shí)質(zhì)性階段了，當(dāng)然這是監(jiān)管部門的事情，我講的是國(guó)內(nèi)的CED，其實(shí)國(guó)外已經(jīng)非常普遍了，我們國(guó)外已經(jīng)發(fā)了CED，國(guó)內(nèi)補(bǔ)充資本的工具很少，中國(guó)銀行業(yè)資本的質(zhì)量是很高的，因?yàn)槲覀兌际枪杀窘?，加上一部分刺激債，很少量的刺激債，大的種類來(lái)講就這兩種，事實(shí)上在資本市場(chǎng)補(bǔ)充資本的工具還很多，這個(gè)方面由于巴3的出臺(tái)，一定會(huì)促進(jìn)新的資本工具的產(chǎn)生，這個(gè)非常有意義，能夠加快中國(guó)資本市場(chǎng)的發(fā)展。

楊燕青：對(duì)您的壓力大不大？

肖鋼：我覺(jué)得下來(lái)壓力不大，因?yàn)槲覀円粋€(gè)是核心資本比較高，已經(jīng)超過(guò)10%。

楊燕青：您的消耗會(huì)很快？

肖鋼：整個(gè)的資本充足率也是比較高的，現(xiàn)在是符合這個(gè)條件的，眼前并沒(méi)有太緊迫的壓力。我們是這樣的，按照過(guò)去中國(guó)歷史的未來(lái)，貸款資產(chǎn)要快速的增長(zhǎng)，同時(shí)資本市場(chǎng)又不是那么發(fā)達(dá)，這個(gè)矛盾會(huì)凸顯。當(dāng)然，我們的希望是寄托在未來(lái)的幾年中國(guó)的資本市場(chǎng)會(huì)有一個(gè)比較快速的發(fā)展，所以，能幫助商業(yè)銀行解決這些問(wèn)題。