證監(jiān)會主席肖鋼：重啟IPO為注冊制改革做準(zhǔn)備

證監(jiān)會7月1日公布《中國證券監(jiān)督管理委員會年報（2013年）》。證監(jiān)會主席肖鋼在年報致辭中表示，重啟新股發(fā)行是市場廣為關(guān)注的一件大事。2013年6月，證監(jiān)會發(fā)布了《中國證監(jiān)會關(guān)于進一步推進新股發(fā)行體制改革的意見（征求意見稿）》，但恰逢資金市場“錢荒”襲來，資本市場出現(xiàn)大幅波動，上證綜指一度跌至1800多點，重啟工作不得不推延。隨后，股市企穩(wěn)回升，市場總體向好。11月，證監(jiān)會發(fā)布了《關(guān)于進一步推進新股發(fā)行體制改革的意見》，在暫停13個月后，重新啟動了新股發(fā)行上市工作，恢復(fù)了資本市場基礎(chǔ)功能，保持了市場平穩(wěn)運行，并為建立健全以信息披露為中心的新股發(fā)行體制，推進股票發(fā)行注冊制改革做了準(zhǔn)備和鋪墊。

他表示，2013年是中國資本市場發(fā)展歷程中具有重要意義的一年。新一屆中央政府成立后，明確提出了證監(jiān)會的職責(zé)定位，要求證監(jiān)會切實履行好維護公開、公平、公正的市場秩序，維護投資者特別是中小投資者的合法權(quán)益，促進資本市場健康發(fā)展的職責(zé)。一年來，證監(jiān)會立足“兩維護，一促進”，服務(wù)經(jīng)濟社會發(fā)展大局，積極穩(wěn)妥推進資本市場改革發(fā)展，切實強化和改進市場監(jiān)管，各項工作取得了積極成效。

肖鋼說，以2013年6月國務(wù)院決定將中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)試點范圍擴大至全國為標(biāo)志，我國多層次股權(quán)市場建設(shè)工作取得實質(zhì)性進展。12月，國務(wù)院又專門發(fā)布《關(guān)于全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有關(guān)問題的決定》，明確了“新三板”定位于服務(wù)創(chuàng)新型、創(chuàng)業(yè)型、成長型中小微企業(yè)，為其提供股份公開轉(zhuǎn)讓、股權(quán)融資、債券融資、并購重組等服務(wù)。

同時，國務(wù)院發(fā)布《關(guān)于開展優(yōu)先股試點的指導(dǎo)意見》，在普通股之外，首次在我國引入優(yōu)先股這個新的股權(quán)類別，這一舉措有利于深化企業(yè)股份制改革，為發(fā)行人提供靈活的直接融資工具，進一步豐富證券品種，為投資者提供多元化的投資產(chǎn)品。

2013年也是中國期貨市場建設(shè)的“豐收年”。在1995年“3·27”國債期貨事件18年后，2013年9月，在中國金融期貨交易所恢復(fù)上市國債期貨，這是繼股指期貨之后金融衍生品市場創(chuàng)新發(fā)展的又一重要突破，為管理利率波動風(fēng)險提供了基礎(chǔ)性工具，也將有力促進我國利率市場化改革。這一年，動力煤、鐵礦石等4個戰(zhàn)略性資源品種，以及雞蛋、膠合板等4個宜農(nóng)品種成功上市，進一步豐富了大宗商品期貨品種體系。截至2013年底，我國有40個期貨品種，交易量連續(xù)居世界前列。

肖鋼表示，面對市場違法手段愈發(fā)隱蔽、執(zhí)法資源相對緊張等多方挑戰(zhàn)，我們從中國實際出發(fā)，積極運用法治思維，制定了《中國證監(jiān)會關(guān)于進一步加強稽查執(zhí)法工作的意見》，把監(jiān)管重點轉(zhuǎn)移到稽查執(zhí)法上，同時探索出一條建立健全“主動型”立法保障機制、“高效型”行政執(zhí)法機制、“制約型”查審分離機制和“緊密型”政府部門協(xié)同機制的監(jiān)管執(zhí)法新路子。我們以零容忍的態(tài)度和堅決有力的措施，讓破壞市場秩序的害群之馬付出了應(yīng)有代價。萬福生科、新大地、天能科技等欺詐發(fā)行案，光大證券內(nèi)幕信息案等社會反映強烈的重大典型案件得到應(yīng)有查處，市場違法違規(guī)活動得到有力震懾，市場秩序得到切實維護。

他指出，眾所周知，中國擁有全球數(shù)量最多、最活躍的個人投資者群體，股票、債券、期貨投資者9000萬人，公募基金投資者6000多萬人，其中99%以上是投資金額少于50萬元的中小投資者?；诒Ｗo中小投資者就是保護資本市場、就是保護全體投資者的理念，2013年，我們建立金融期貨投資者適當(dāng)性制度，引導(dǎo)上市公司完善現(xiàn)金分紅制度，拓寬投資者服務(wù)渠道，健全多元化糾紛解決機制。在萬福生科欺詐發(fā)行案中，創(chuàng)造性地建立了違法責(zé)任主體先行賠償投資者的案例，得到了市場各方的充分肯定。2013年底，國務(wù)院辦公廳出臺了《關(guān)于進一步加強資本市場中小投資者合法權(quán)益保護工作的意見》，緊緊圍繞中小投資者收益回報權(quán)、知情權(quán)、參與監(jiān)督權(quán)和求償權(quán)等基本權(quán)利，構(gòu)建了符合中國實際的投資者保護政策體系，成為中國資本市場發(fā)展的一個重要里程碑。

肖鋼說，2013年，我們堅持以開放促改革，穩(wěn)步推動資本市場雙向開放。進一步增加合格境外機構(gòu)投資者（QFII）總額度至1500億美元，人民幣合格境外機構(gòu)投資者（RQFII）總額度至4000億元人民幣，并將RQ-FII試點擴大至中國臺灣地區(qū)、新加坡、倫敦等地。積極推進境內(nèi)企業(yè)到境外上市許可制度改革，為境內(nèi)企業(yè)“走出去”提供便利。在中國（上海）自由貿(mào)易試驗區(qū)成立國際能源交易中心，為上市國際化原油期貨開啟了序幕。

按照國務(wù)院關(guān)于簡政放權(quán)，切實轉(zhuǎn)變政府職能的總體要求，2013年，我們不斷深化行政審批制度改革，下大力氣精簡行政審批事項，形成了2013年至2015年行政審批事項精簡方案，并及時公布行政審批事項調(diào)整情況；同時，不斷加強自身透明度建設(shè)，設(shè)立新聞辦公室和專職發(fā)言人，形成每周定期新聞發(fā)布會制度，開通了官方微博和微信，積極回應(yīng)社會關(guān)切。