張維迎：反壟斷法的隱憂

按：最近，中國的反壟斷進行的正如火如荼，并引發(fā)一系列的爭議和困擾。在2008年中國的《反壟斷法》出臺之前，著名經(jīng)濟學(xué)家張維迎教授就對其表示了憂慮。我們重發(fā)此文對什么才是壟斷正本清源，以饗讀者。

明年（指2008年）8月1日，中國的反壟斷法即將開始實施。這是一部重要的法律。大約十年前，我曾經(jīng)參與過這部法律的立法討論，后來，由于種種原因，沒有繼續(xù)參與這項工作。到現(xiàn)在，終于看到這部法律的出臺。不過坦率地說，我對這部法律的前景并不樂觀。無論是對它賴以建立的經(jīng)濟學(xué)基礎(chǔ)，還是對它即將產(chǎn)生的實際影響，都感到很大的擔(dān)憂。

企業(yè)的三種定義

要說明我的觀點，首先要介紹有關(guān)企業(yè)與市場的幾個定義。以下，是經(jīng)濟學(xué)理論中關(guān)于企業(yè)職能的三種定義：

第一，企業(yè)是一個生產(chǎn)函數(shù)——就是說，把企業(yè)看作一個投入資源、產(chǎn)出產(chǎn)品的單位；與之對應(yīng)，可以把市場理解為一個靜態(tài)的、通過價格競爭來配置資源的機制。這是經(jīng)濟學(xué)教科書中最為流行的觀點。

第二，企業(yè)是一個創(chuàng)新函數(shù)——就是說，把企業(yè)看作創(chuàng)造新技術(shù)、新產(chǎn)品、新市場、新的商業(yè)模式和生產(chǎn)方式的專門組織；與之對應(yīng)，市場可以理解為動態(tài)的、通過創(chuàng)新實現(xiàn)經(jīng)濟發(fā)展的過程。

第三，企業(yè)是一種信譽的載體——就是說，市場是以一個分工專業(yè)化為特征的合作體系，企業(yè)是使這個體系能夠維持的信譽基礎(chǔ)；企業(yè)的存在和運作，使市場經(jīng)濟中的信任得以建立，促成陌生人之間的廣泛合作。

反壟斷法的興起，是建立在企業(yè)的第一種定義之上的。在那里，企業(yè)僅僅當(dāng)作是一個生產(chǎn)單位，它面臨的市場環(huán)境（如消費需求、技術(shù)水平等）是給定的；企業(yè)唯一的職能是通過價格、產(chǎn)量的選擇，實現(xiàn)自己的利潤最大化，并使得社會效率最大化。在這樣的分析框架下，人們認為，企業(yè)數(shù)量越多，競爭越激烈，效率就越高，對社會越有利。相反，一個市場如果被少數(shù)企業(yè)占有——即形成所謂寡頭壟斷的時候，對社會來說就是一件壞事；而衡量壟斷的指標，就是市場份額的集中度。似乎市場越集中，壟斷越嚴重。于是，有人設(shè)計出反壟斷法，希望限制市場份額向個別企業(yè)集中。

從上述意義講，反壟斷法就是反對大企業(yè)及其成長的法案。但在現(xiàn)實中，我們看到，標志經(jīng)濟發(fā)展的很多現(xiàn)象，如新產(chǎn)品的出現(xiàn)、勞動收入的提高、社會財富的增長等，很大程度上是靠大企業(yè)來實現(xiàn)的。可以說，反壟斷法的理念跟現(xiàn)實經(jīng)濟的狀況并不相符，特別跟經(jīng)濟發(fā)展中不斷涌現(xiàn)的企業(yè)成長形成一個明顯的矛盾。

寡頭競爭對社會有利

要解釋上面的矛盾，需要從經(jīng)濟思想史中尋找新的啟示。著名經(jīng)濟學(xué)家熊彼特曾經(jīng)有一個非常重要的論述。他認為，企業(yè)是一種創(chuàng)新的工具，經(jīng)濟增長是一個動態(tài)的創(chuàng)新過程。在這個他稱為“創(chuàng)造性毀滅”的過程中，新產(chǎn)品替代舊產(chǎn)品、新的生產(chǎn)方式替代舊的生產(chǎn)方式，是經(jīng)濟發(fā)展的本質(zhì)特征。舉最簡單的例子：過去年輕人聽音樂經(jīng)常用Walkman，但MP3出現(xiàn)后，市場上的Walkman消失了，可以說，MP3廠商用新產(chǎn)品“毀滅”了舊產(chǎn)品。

由熊彼特的創(chuàng)新理論出發(fā)，我傾向于認為，寡頭競爭是最適應(yīng)創(chuàng)新需要的市場結(jié)構(gòu)。因為在一個所謂完全競爭的市場結(jié)構(gòu)中，很難有真正、持續(xù)的創(chuàng)新者；在這樣的市場上，創(chuàng)新所依賴的研發(fā)投入是難以保障的。而市場競爭是否激烈，也并非由行業(yè)中生產(chǎn)者數(shù)量的多少來決定。

在傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)里，有很多農(nóng)民，但如果你去問農(nóng)民關(guān)于競爭的感受，他常常不太重視。相反，在一些由少數(shù)企業(yè)主導(dǎo)的市場上，如汽車、電器、軟件等領(lǐng)域，企業(yè)每時每刻都感到競爭的威脅。比爾•蓋茨經(jīng)常講“微軟離死只有18個月”，因為在軟件業(yè)，創(chuàng)新是生死攸關(guān)的事，雖然微軟是軟件業(yè)的一個領(lǐng)導(dǎo)者，但如果不努力，很快就會被對手取代。跟微軟一樣，任何一個企業(yè)一旦成為行業(yè)的主導(dǎo)者，創(chuàng)新就變成了一個制度化、常規(guī)化的過程，成為他們每時每刻都要考慮的事。

一個運作良好的市場，經(jīng)常是由少數(shù)品牌企業(yè)主導(dǎo)的。其中，大企業(yè)起著維護市場秩序的作用。它不僅要對自己員工的行為負責(zé)，而且對所有供應(yīng)商的行為都具有連帶責(zé)任。好比一個餐飲企業(yè)，如果它的員工操作失誤，損害顧客健康，企業(yè)要負責(zé)；一個汽車制造廠商，如果它的上游供應(yīng)商提供的零部件有問題，導(dǎo)致汽車出現(xiàn)事故，也是由它來承擔(dān)責(zé)任。只有這樣，市場中的信任才能建立，消費者才能放心地購買商品。而在那些由大量不知名的小企業(yè)構(gòu)成的市場中，建立信任是非常困難的。

在反壟斷法的理論基礎(chǔ)中，有一個隱含的前提：產(chǎn)業(yè)中的市場份額越集中，企業(yè)的產(chǎn)量就越小，價格就越高。但從產(chǎn)業(yè)發(fā)展的很多例子來看，情況正好相反：產(chǎn)量的快速增長、價格的大幅下降，經(jīng)常是跟市場集中度的提高相伴隨的，就像我們在汽車、電腦、手機等行業(yè)中看到的那樣。而一個市場如果承載著過多的企業(yè)，即在所謂的完全競爭市場下，我們經(jīng)常看不到產(chǎn)量的增長和價格的下降。這一點經(jīng)常被人們忽略。

準入自由：壟斷與競爭的真正界限

綜上所述，如果我們把企業(yè)定義為一種創(chuàng)新的工具、一個信譽的載體，而不僅僅是一個生產(chǎn)單位，反壟斷法所依賴的經(jīng)濟理論基礎(chǔ)就不再存在。經(jīng)濟學(xué)家們不喜歡壟斷，但傳統(tǒng)的經(jīng)濟學(xué)理論沒有對壟斷和非壟斷提出一個很好的界定，這是一個遺憾。其實，仔細想想，壟斷真正成為一個問題，只是因為政府強加的限制，破壞了市場競爭的基礎(chǔ)。如果沒有政府給予的保護，市場上所有的壟斷都不具有實體性。

這方面經(jīng)濟學(xué)家應(yīng)該向管理學(xué)家學(xué)習(xí)。管理學(xué)家特別強調(diào)，企業(yè)要取得成功，一定要為消費者創(chuàng)造價值，這才是自己生存的唯一道路。任何一個企業(yè)，如果不能為消費者創(chuàng)造價值，而是按傳統(tǒng)的經(jīng)濟學(xué)教科書所指的那樣，隨心所欲地壓榨消費者，只會“搬起石頭砸自己的腳”。要相信，市場會通過競爭，消滅那些不創(chuàng)新的企業(yè)，消滅那些僅靠壓榨消費者而賺錢的企業(yè)。

在計算機芯片市場上，按傳統(tǒng)的經(jīng)濟學(xué)理論看，英特爾是一個高度壟斷的企業(yè)，但在過去三十年里，英特爾的芯片速度提高了多少？價格下降了多少？大家都看得到。不管是英特爾，還是微軟，都要不遺余力地保持創(chuàng)新、降低成本、提高產(chǎn)量。為什么？因為他們所在的市場有自由的準入，只要他們稍微一馬虎，其他的競爭者就會跟上來。這也是比爾•蓋茨經(jīng)常說“微軟離死只有18個月”的原因。

我們可以設(shè)想，如果由政府規(guī)定，一個行業(yè)有1000家企業(yè)——這已經(jīng)是足夠分散的市場，同時告訴你，以后誰都不能再進入這個產(chǎn)業(yè)了，這個產(chǎn)業(yè)會有什么樣的結(jié)果？我相信，最可能出現(xiàn)的，是由政府設(shè)立的合謀，并伴隨著技術(shù)進步緩慢、服務(wù)意識陳舊、價格長期不變的局面。所以，真正衡量競爭的指標只有一個，那就是準入自由。

在中國，石油、電信等行業(yè)經(jīng)常受到批評，真正的問題在哪兒？是政府沒有把行業(yè)放開，只允許一部分企業(yè)做，不允許另一部分企業(yè)去做。要使中國的電信企業(yè)、石油企業(yè)更好地為社會服務(wù)，唯一有效的辦法就是解除行業(yè)進入的管制。這樣，即使沒有企業(yè)馬上就真正進入，僅僅由于潛在的競爭威脅，他們也會努力迎合消費者。如果不是這樣，而只是通過經(jīng)濟管理部門監(jiān)督他，告訴他怎么制訂價格、怎么改進服務(wù)，問題不會得到根本解決。

一年以后，反壟斷法即將實施，但我不敢對它報以樂觀的期望。反壟斷法所指向和限制的企業(yè)行為，很多其實是市場創(chuàng)新和信譽機制的一部分，是市場競爭的本質(zhì)。而在破除政府保護的行業(yè)壟斷方面，這部法律幾乎無所作為。所以我很擔(dān)心，一部以反壟斷為目標的法律，最后變成反市場競爭的工具。這是需要我們警惕的。

本文由作者于2007年10月13日在“中國的競爭政策與反壟斷法”學(xué)術(shù)研討會上的發(fā)言整理而成。原文收入作者《市場的邏輯》一書。