我要怎么做P2P

在當年我們的主要創新點是做了很多結合中國國情的中小企業的貸款業務，中國和歐美的信用信息體系有區別，包括不完善的地方，包括在貸款市場里，除了個人的消費信貸之外，企業的金融信貸也是很大的類型和業務。之前，互聯網上眾多的P2P平臺目前來看也兩類，一類是專門來做小額幾千、幾萬的個人信貸，還有一類就是做企業經營性百萬量級，當時我們把它稱之為P2C，也有把它稱之為P2B的。

其實還是要談到投資者交易的問題，實際上做投資理財永遠是和風險相關的，我們可以看到國內的投資者教育環境也是和國外環境有很大的差別。中國的老百姓為什么那么相信銀行?因為他覺得這是有國家背書，是沒有任何風險的，他在做其他的一些金融產品時，比如像信托、基金等等，他最關注的就是如果出了風險怎么辦，所以這也導致很多傳統金融機構剛性兌付的現象。包括銀監會其實也一直在要求銀行不能承諾說保本保息，但是仍然銀行為了去銷售，而投資者最認可的還是一個第三方的保證。所以，我們在看待擔保問題時，實際上也是結合中國目前的投資環境所作出的一個選擇。

在去年的時候，應該說是國內第一家做百萬甚至于千萬量級的企業貸款時，投資人問的最多的一個問題，就是如果企業逾期出現不能還款的風險怎么辦?當時要做這個事情，就要解決投資者最關注的問題，因此我們想了很多的方式方法，最后選擇了說與中國具有金融牌照的擔保公司合作。最重要的就是當風險出現時作為第三方保證，其實互聯網公司是很輕的公司，它的風險代償能力和資金實力很有限，對互聯網公司的信任感遠不如對傳統公司的信任感的。所以，除了擔保，我們還在探索像融資租賃、保理等等其他業務時，我們根據目前的投資環境，我們還是秉承著和傳統金融機構相合作，優勢互補的這么一個原則去開展業務的。(創業者注意到了互聯網公司和傳統公司的區別，從一開始業務規劃的時候就增加了衍生和互補業務，值得稱贊)

去年浙江出臺這個條例以后我們非常關注，我們也去了當地的金融局跟他們溝通。首先要看一個大的背景，就是國家銀監會給P2P行業定義了幾條紅線，其中一個最重要的就是不能做自擔保。這個就限定死我們所有做P2P的平臺，我們自己為用戶來做保本保息的承諾。

看到現在大家都在找第三方擔保，我們也在跟浙江省包括其他的一些領導做溝通的時候，實際上我們看到盡管層出一些政策的時候，他的根本用意，浙江省的政策用意是防止一些融資類擔保公司或者類金融機構自己開平臺，這實際上又是一個變相的自擔保業務。

浙江省后來又出臺了對于當時政策的一些解讀，意思就是說要求融資類擔保公司不能自己參股，不能自己開平臺，但是并沒有限制擔保公司和中立平臺進行合作。

因為總要給投資者一個答案，就是出了風險到底誰來承擔風險?如果這個風險是轉移到了平臺自己身上，銀監會就必須去。如果都是讓用戶承擔，其實這也是一種合理的方式，當然前提條件就是要讓用戶有足夠的知情權，對投資標底、投資原理有足夠的信息披露。但是目前來看，中國的投資者對于投資者教育，對于風險承受意識還遠遠達不到一個很開放的地步。

首先尤其是作為P2P這個平臺的從業者來講，首先應該感謝BAT，尤其是阿里，如果沒有余額寶的誕生，用戶這方面的投資理財意識非常弱。所以，這個就是BAT的力量，有了BAT參與才能把整個市場做大，如果BAT看不上這個產業，不去關注它的話，光靠我們這些創業者，雖然未來是很美好的，但是路途和發展速度一定會很艱難。這是我首先補充的第一點。(用戶的教育問題一直是互聯網企業的基本著力點，既要解決信任感，又要解決意識，又能讓用戶進行簡單嘗試，都是做好產品的焦點)

第二點，我們要看BAT的優勢是什么，最大的優勢就是用戶、流量，所以，為什么阿里賣一個貨幣基金，實際上是一個很傳統的金融產品，一下子就賣火了，甚至于原來可能老百姓十個人里面有九個人都不知道貨基是什么，現在大家都知道余額寶，都知道貨幣基金了，這就是它的最大優勢。

但是真正的P2P，或者說網絡借貸，它的核心還是風險控制。因為我們這種P2P的從業者都是金融產品或者非標金融產品的制造商，我們在制造投資理財產品。而BAT目前看上去更多的像是一個銷售的渠道，作為一個金融產品的制造方，風險控制和風險定價的手段這是最核心的競爭力。而BAT在這方面其實并沒有什么特別先天優勢，反而銀行有先天優勢，但為什么銀行也不做小微企業、中小企業，就是因為單價成本、從利潤率的考慮，這就是為什么P2P在中國發展得如此之快?所以，這些P2P的網站，我們的風險控制，我們的核心競爭力這個是BAT要做也要從零開始，并不是它的優勢。(小微企業，中小企業目前不是銀行主要開展的業務范圍，但是要注意到銀行尤其是中小銀行小銀行也在有意識的開展此類業務，要直面他們的競爭，要思考好一旦他們進入的應對方式)

所以，我覺得我們不懼怕，也希望BAT大家一起參與這個市場的話，我們會把這個蛋糕做得更大，哪怕我們只分到10%，甚至于1%的份額，但是整體的市場夠大，就容得下更多的創業機會。

資本對于金融市場或者對于互聯網金融來講，更多的是起到一個推動作用，真正一個公司能夠走得多遠，還是要看它的內功練得多好。從互聯網金融來講，跑得快、交易量多大只是一個方面，真正還是要看哪家公司，或者說哪家平臺能夠活得更長久。大如BAT這樣的互聯網巨頭也抵擋不住經濟的下滑，抵擋不住整體趨勢的危機，像雷曼公司都在一次金融危機中倒掉。

但是在所有的危機當中，還是有很多的金融機構活了下來，并且度過了難關以后，后續會發展得更好。所以，我覺得資本對于互聯網金融來看，它可以幫你去拉來更多的用戶，幫你做更好的品牌的建設，但是最重要的還是看投資者平臺本身，我們怎么樣去加強自己的核心競爭力，即風控能力，怎樣不盲目的去做這種擴張，打好風險控制的基礎上循序漸進。

我還是希望能夠專注于企業的金融性貸款這個業務方向，除了像擔保這種方式，企業在傳統金融機構還有很多的融資方式，像保理、融資租賃、票據等等，我們首先要專注這個方向，在做好風險控制的基礎上慢慢做業務，如果能有更多資本的推動，就是一個更加錦上添花的事情了。(風險控制是金融企業開展業務的重中之重需要控制點，創業者的風險意識很強，值得肯定)