鄭新立：利用流動性過剩機遇加快資本市場發展

2010年04月25日 11:48鳳凰網財經【大中小】【打印】共有評論0條

圖文：全國政協經濟委員會副主任鄭新立

全國政協經濟委員會副主任鄭新立(來源：鳳凰網財經)

鳳凰網財經訊 2010年4月25日，第六屆中國金融(專家)年會在北京舉行，本次年會的主題是全球低碳經濟革命與中國碳金融之路。鳳凰網財經對本次會議進行全程直播。全國政協經濟委員會副主任、中國國際經濟交流中心常務副理事長鄭新立在會上表示，要利用資金流動性過剩的機遇，把我國的資本市場做大做強。以下為鄭新立演講實錄：

尊敬的蔣正華副委員長，女士們、先生們，上午好！非常高興參加中國金融業的發展年會。

2009年是中國金融業在全球金融危機中有著出色表現的一年。中國的幾大銀行已經躋身于世界前十大銀行的行業，我們工商銀行已經躋身于世界500強企業里面的前10位。我昨天看到消息，工商銀行在世界大企業里面排到第五位，而且盈利的情況在世界各國企業里面是最好的。中國銀行業的出色表現，這是前些年我們推進金融體制改革的成果，是中國國民經濟回升向好發展態勢的縮影。

展望2010年，中國金融業的發展要在保持2009年良好發展態勢的同時，應當著力解決四大問題，或者說面臨的四個重大緊迫的任務。我認為這四個任務：

第一個任務，在繼續實施制度寬松的貨幣政策的同時，要加強通脹預期的管理。一季度我們M1、M2的增長幅度比去年年底下降了幾個百分點，但是仍然保持24%-25%這樣一個快速的增長速度，仍然是實施了適度寬松的貨幣政策。今年為了使整個經濟回升向好的勢頭繼續更好的鞏固，需要我們銀行業要繼續實施適度寬松的貨幣政策的同時，要著力優化貸款結構。通過貸款結構的優化來支持民間工資的增長，支持各種創業的活動，支持消費的增長，這樣來增強經濟的活力，為國民經濟的增長提供重要的支撐。特別是怎樣能夠改善通脹預期的管理。因為從去年下半年以來，房地產價格漲勢過猛，今年國務院出臺了抑制城市房價過快上漲的一些政策，其中最重要的政策就是關于第二套、第三套房的貸款提供和首付，在這方面采取了措施。我想銀行貸款應該支持國務院關于抑制城市房價過快上漲的政策，避免房地產價格過快上漲預期的上升。通過改善通脹的預期，為國民經濟能較快發展創造了條件。

第二項任務，要放手發展區域性的小型金融機構，完善小額貸款服務基金。我們現在中國大型的商業銀行，他們金融狀況已經比較好了，也已經按照市場經濟的要求做了調整的改革。除了幾大國有商業銀行以外，還有幾十個股份制的商業銀行。在銀行結構里面，中小型銀行或者專門為小企業、為個體戶、為農戶提供小額貸款服務的中小型金融機構發展明顯滯后，在銀行結構里面成為一個突出的薄弱環節。美國有80家區域性的小銀行，這些小銀行專門為地區單位之內的小企業、農戶提供貸款服務，美國也有大的跨州商業銀行，他們提供大額的金融服務和貸款服務。但是小型的大量的區域性的小行，他們為美國的經濟增強了活力，滿足了小企業經營的需要。小企業中間有發展潛力的，他們獲得金融支持的條件下，逐步的成為世界上有名的大企業，像最近幾年微軟就是在它成長階段開始有風險投資、小型金融機構為他們提供金融服務，以至于成長為世界型的大企業。因為大企業是在小企業當中成長起來的。

而我們現在的金融體系，就好象是一個人只有主動脈，而沒有毛細血管，因此金融血液輸送不到小型、微型的金融服務上去，我們的第三產業發展嚴重滯后，根本原因就是缺乏一個為第三方企業的小企業、個體戶提供小額貸款服務的金融體系。所以，今年金融產業的發展和改革，應該把建立區域型的小型金融機構作為一個重點。全國政協經濟委員會去年進行了大力調研，提出建立草根金融體系的命題，我認為提得非常好，操作性很強，一會兒還要做詳細的介紹。

我給大家舉一個例子，就是原來我們工農辦的主任段主任，他退下來之后，致力于發展小額貸款服務，他搞了一個貸款公司，資金來源從開行批發過來的資金，貸款規模達到10來個億，雇了3千多個人在河北張家口幾個貧困縣，專門為貧困的農戶發放小額貸款。十幾億的貸款，沒有一筆不良貸款，有10%的利益。所以，我建議在座的這些記者要關注它，采訪段主任，推廣段主任的經驗。像小額貸款公司，在社會主義國家應該有比孟加拉好得多的土壤，我們應該支持小型企業、個體戶和農民的創業活動，幫助他們通過發展經濟來盡快走上富裕的道路。所以，這件事情應該作為今年金融體制改革的一件大事。

第三個任務，要利用資金流動性過剩的機遇，把我國的資本市場做大做強。最近這幾年外匯儲備比較多，中央銀行金融貨幣投放比較多，再加上國外資金的流入。所以，我們整個資金流動性過剩。這些資金現在一是沖向房地產，一個是流向股票市場。所以造成了房價漲得太快，漲得過高。可以說中國的房地產業目前已經處在泡沫的前沿，或者泡沫的初期。中國的房地產業絕不能走泡沫的路子，因為我們的近鄰日本已經從房地產泡沫中間遭受到沉重的教訓，到現在爬不過來。香港也是過去英國人在那里搞房地產泡沫，到現在房價和最高收入還差一大截，房地產泡沫的破裂，受到傷害的廣大老百姓。我們應該學習新加坡、德國，通過保障性住房建設以及各種房地產政策的支持，真正使我們房地產業的發展以實現黨的十七大提出的住有所居作為最終目標，使所有有錢的人、沒錢的人都有一套跟他的收入水平相適應的步伐，實現居者有其屋。所以，我覺得保障性住房的建設要加快推進。一是要建立保障性住房相應的收入標準；二是保障性住房的居住面積標準；三是建立保障性住房的退出機制，要提高建立保障性住宅的覆蓋面。新加坡是70%，香港是40%。我們現在的條件應該在50%左右，都應該有相應的保障性住房，包括新畢業的碩士生、博士生、大學生，他們剛剛就業，先住廉租房，然后住經濟適用房，到三四十歲的時候，創業成功了，事業成功了，有錢了再買商品房，所以到抓緊建立保障性住房制度，中國保障性住房有的專家提出要制定雙軌制，我是很贊同的，就是商品房和保障性住房雙軌制同時運行。我們的金融要支持這樣一個制度。

我們流動性過剩的錢到哪兒去呢？我覺得應當抓住這個機遇，把中國的資本市場做大做強，包括股票市場、債券市場，債券市場要發展期貨股指，發展各種公募基金和私募基金，通過專家理財，實行理性投資，逐步來取代以散戶為主的投資，減少我們資本市場投資的盲目性，使我們資本市場能走向一個穩定的、健康的發展道路。包括吸引在中國投資的跨國公司，在我們的A股市場上市。使中國老百姓也能夠分享到跨國公司的發展成果，來吸納我們的流動性。另外，可以有利于推進人民幣的國際化。所以，我覺得這件事作為中國金融產業的發展，要抓住這個機遇，把我們的資本市場做大做強。

第四個任務，為中國企業走出去提供積極的金融服務，以資本付出創造公共需求，建立穩定的海外能源資源的供應渠道。特別是要重視支持民營經濟走出去，現在國有企業都走出去了，獲得了金融的支持。現在民營經濟、小企業走出去獲得金融支持還比較困難。去年和今年爭取國際市場需求趨緩，給我們出口帶來了很大的阻礙。但是通過資本輸出帶動商品勞動。提出了五方面的創造性需求，一是擴大海外的能源資源投資帶動我們勘探設備、開發設備的出口，而且有利于建立海外穩定的能源資源的供應渠道，可以擺脫部分國家鐵礦石價格過快上漲對我們帶來的負面影響。我們出去投資了，價格上漲了，我們也不怕了。二是通過擴大對海外的加工貿易的投資，帶動我們零部件的突破；三是通過擴大出口信貸，支持我們機電產品的出口。去年我們船舶新接訂單占60%，今年一季度新接訂單就比去年同期增長了40%，可以看到里面最重要的是靠進出口銀行的出口信貸的支持，長期的、持續性的優惠貸款，所以可以支持船舶工業拿到更多國際的訂單。四是擴大對發展中國家的經濟援助貸款，帶動我們勞務和產品的出口。五是擴大人民幣雙邊的互換、規模，使想進入中國商品但又沒有外匯支付的國家，通過人民幣來買中國的商品，將來通過這些國家的能源資源來償還我們的貸款。我在這里要告訴大家一個消息，5月9日我將率領15人的咨詢團到委內瑞拉去做一個發展規劃，根據委內瑞拉的資源性情況做一個資源還款能力的評估，根據他的資源還款能力來確定我們給它多少貸款，這樣實現互利雙贏。現在走出去要使國有企業、民營企業和政府的援助貸款聯合起來，形成一個梯次配置，小企業機動靈活，在前面沖，他們很容易拿到很多資源的勘探權、開發權。小企業拿到勘探權和開發權后，沒有資金和技術，我們大企業跟上去，聯合開發，或者把它的開發權、勘探權轉讓給大企業開發，緊跟著政府援助貸款上去，幫助修鐵路、公路、港口，把拿出來的資源運回到國內，或者就地設廠搞加工，比如去年鋼鐵出口產量5.6億噸，鋼鐵產量6.9億噸，水泥產量16億噸，這個比例不能再提高了，不能把全世界的電解鋁高排放的產品拿到中國來，我們可以轉移出去就地設廠。碳排放不能都排放在中國這個地方。然后生產出鋁型材、鋼材運回來，這就挺好的。所以這些事情都需要我們金融積極的支持和配合，我相信在新的一年，金融業的發展面臨著很大的機遇。我們要通過改革來抓住這個機遇，迅速地把中國的金融產業做大做強。謝謝。