倫敦商學院教授理波茲：合作或并購都不能忽視文化兼容

2010年11月06日 17:30鳳凰網財經【大中小】【打印】共有評論0條

鳳凰網財經訊 2010年11月5日至6日，“首屆財新峰會：變革世界的中國策”在北京舉行。此次會議以“中國與世界”為主題。鳳凰網財經全程進行報道。11月6日“銀行業進階之路”分論壇上，倫敦商學院經濟學教授理查德·波茲在演講中強調，對外合作或者進行兼并不能忽視文化兼容問題。下面是其發言實錄：

王爍：剛才單偉建說從西方銀行當中已經學了很多東西，而西方銀行自己卻忘掉了教給中國銀行的那些原則，理查德·波茲先生對此你同意嗎？

理查德·波茲：我不想特別來講和匯豐銀行的問題，因為匯豐銀行不是非常深入的了解具體的內容，但是我可以看中國商業銀行特別像交通銀行等等這些銀行，在風險方面在過去這幾年取得了很大的進展。

我倒可以講一講風險控制的問題，因為剛才中國和美國的銀行或者其他的一些銀行學到了很多的東西。有時候銀行規模很大，不是大而不倒，或者大而不能救，而是太大之后不好管的問題，匯豐銀行卻管理得非常好。因為匯豐銀行跟我個人有點關系，我自己也要特別小心的說話。

但是如果我們看巴克萊有2000多個分行或者說分支機構，幾乎是不可能對巴克萊銀行所有的分支機構都進行中央集權的控制。因為規模太大了，分支機構太多了，這就是我們以前看到的。再舉一個例子，在保險行業比如說AIG，它也是一個很強大的保險公司，在亞洲也非常強大，而且也是一個很強大的全球保險公司，但是董事會沒有意識到，他們在倫敦居然搞對沖基金，董事會根本不知道倫敦分公司搞對沖基金的事情，因為規模大，分支機構太多，風險控制尤為重要，保險公司在搞風險投資，在搞對沖基金的投資，甚至在搞衍生產品，這對他們的業務造成了一些危險。

剛才提到一個問題，為什么外國銀行進來，剛才一直在討論，為什么中國的銀行邀請外國銀行作為股東投資。我回憶起當時匯豐銀行收購中國的相關銀行股權，作為當時監管機構，加入交通銀行現在中國是五大行，也有一定的監管方面的規定。當時，我們就在想，匯豐公司在這個過程中能夠做什么，事實證明它做的非常好，在中國銀行業改革過程當中，匯豐控股有一個非常好的表現，在中國銀行當中也購買了相關的股權，在華爾街日報當中，在金融時報當中當時有很多這樣的文章提問為什么要買，也提出各種各樣的質疑，覺得銀行歷史這么不好，有這么多壞帳，為什么還買他們的股權。

后來發現投資決策非常英明，結果非常好。因為和這些銀行接觸的過程當中，我們普遍發現他們處理不良貸款的方式非常的專業，而且也看到，后來不良貸款處理的結果也非常好。

另外一個問題是最近我們也在討論的中央的刺激計劃，會不會產生新一輪的不良貸款問題，比如說地方融資平臺會不會產生新一輪的不良資產的問題，這是需要我們進一步拭目以待的問題。

剛才胡懷邦先生提出了歷史作用，歷史非常重要，歷史傳統可以在一個非常快速變化的環境當中能夠幫助我們有一個好的結構，比如說英國的商業銀行，當時有非常好的傳統，有非常悠久的歷史，但是這些銀行沒了，后來就銷聲匿跡，還有很多這樣的銀行可以舉出很多的名字，這個歷史傳統當然對于組織來說是一項很好的資產，但是我們的變化非常的快，我們還是要在堅守歷史和傳統的同時，需要去及時的調整結構來適應新時代的變化。

另外還有一個文化的問題，在中國以外的地區，像UBS銀行還有SBC，UBS是一個很大的銀行，被SBC收購了，SBC的文化返過來改造了UBS的文化，文化互相之間不一樣，有的銀行比較保守，有的銀行比較冒風險，所以有的時候兩家銀行的文化可能是兼容的，有時候不兼容。有些文化在金融危機當中或者是之前，扮演了很不好的作用，像這種風險文化對商業銀行來說是不太好的。

最后講一點，也是一個很困難的問題，有沒有來自證監會的同事，剛才胡懷邦先生講相關的情況，銀行業互相之間有競爭，在倫敦我們兩個銀行互相之間持股，然后同意互相不競爭，這可能有一定的問題，因為我們有反壟斷法，有競爭方面的法律，兩家銀行持股達成一個協議，在互相的地方不競爭在英國是存在法律問題的。